”FLUJO DE CAJA”

 ”FLUJO DE CAJA”

En finanzas se entiende por flujo de liquidez o flujo de caja (en inglés cash flow) los flujos de entradas y salidas de caja o efectivo, en un periodo dado.

El flujo de caja es la acumulación neta de activos líquidos en un periodo determinado y, por lo tanto, constituye un indicador importante de la liquidez de una empresa.

El estudio de los flujos de caja dentro de una empresa puede ser utilizado para determinar:

• Problemas de liquidez. El ser rentable no significa necesariamente poseer liquidez. Una compañía puede tener problemas de efectivo, aun siendo rentable. Por lo tanto, permite anticipar los saldos en dinero.
• Para analizar la viabilidad de proyectos de inversión, los flujos de fondos son la base de cálculo del valor actual neto y de la tasa interna de retorno.
• Para medir la rentabilidad o crecimiento de un negocio cuando se entienda que las normas contables no representan adecuadamente la realidad económica.

Es un informe financiero que presenta un detalle de los flujos de ingresos y egresos de dinero que tiene una empresa en un período dado. Algunos ejemplos de ingresos son los ingresos por venta, el cobro de deudas, alquileres, el cobro de préstamos, intereses, etc. Ejemplos de egresos o salidas de dinero, son el pago de facturas, pago de impuestos, pago de sueldos, préstamos, intereses, amortizaciones de deuda, servicios de agua o luz, etc. La diferencia entre los ingresos y los egresos se conoce como saldo o flujo neto, por lo tanto constituye un importante indicador de la liquidez de la empresa. Si el saldo es positivo significa que los ingresos del período fueron mayores a los egresos (o gastos); si es negativo significa que los egresos fueron mayores a los ingresos. El flujo de caja, reflejado de una manera sencilla en la planilla de la imagen, es el tema que abordamos hoy en nuestros Conceptos de Economía. Se caracteriza por dar cuenta de lo que efectivamente ingresa y egresa del negocio, como los ingresos por ventas o el pago de cuentas (egresos). En el Flujo de Caja no se utilizan términos como “ganancias” o “pérdidas”, dado que no se relaciona con el Estado de Resultados. Sin embargo, la importancia del Flujo de Caja es que nos permite conocer en forma rápida la liquidez de la empresa, entregándonos una información clave que nos ayuda a tomar decisiones tales como:  ¿Cuánto podemos comprar de mercadería?  ¿Podemos comprar al contado o es necesario solicitar crédito?,  ¿Debemos cobrar al contado o es posible otorgar crédito?  ¿Podemos pagar las deudas en su fecha de vencimiento o debemos pedir un refinanciamiento?  ¿Podemos invertir el excedente de dinero en nuevas inversiones? JUEGO DEL EMPRESARIO Despierta al empresario que hay en ti. A través de diversas estrategias en el Juego de Mesa Empresario, podrás tomar mejores decisiones y por qué no decirlo en la vida real también. Número de jugadores: de 2 a 4. Mercado: 1 jugador adicional (ejecutará los pagos y cobranzas). Edades: a partir de 12 años hasta los 70 años Niveles de juego: Emprendedor y Empresario. Objetivo del juego: Los jugadores son emprendedores o empresarios que buscan satisfacer las demandas del mercado y obtener la mayor ganancia posible, para ello deberán

comprar los materiales necesarios, combinarlos para elaborar los productos requeridos y venderlos a las tiendas que lo demandan, antes que sus competidores. Diseñado para jugar con toda la familia o con los amigos, de 2 a 4 jugadores. A diferencia de otros juegos de negocios, EMPRESARIO no necesita de un supervisor, es decir, puede ser jugado de manera sencilla y autodirigida. Sigue el formato de ser didáctico, pero divertido a la vez.